1、中共中央、國務(wù)院：推動(dòng)城市公共交通和物流配送車輛全部實(shí)現(xiàn)電動(dòng)化、新能源化。綱要提出要加強(qiáng)充電、加氫、加氣和公交站點(diǎn)等設(shè)施建設(shè)，優(yōu)化交通能源結(jié)構(gòu)，推進(jìn)新能源、清潔能源應(yīng)用，促進(jìn)公路貨運(yùn)節(jié)能減排，推動(dòng)城市公共交通工具和城市物流配送車輛全部實(shí)現(xiàn)電動(dòng)化、新能源化和清潔化。綱要的出臺(tái)長期利好新能源汽車行業(yè)的發(fā)展。
　　2、隨著補(bǔ)貼過渡期的結(jié)束，行業(yè)暫時(shí)進(jìn)入政策空窗期，隨著各大電池廠排產(chǎn)逐步完全恢復(fù)，預(yù)計(jì)19Q3及19Q4行業(yè)將逐步上行。2035行業(yè)規(guī)劃有望發(fā)布，各地陸續(xù)出臺(tái)公共領(lǐng)域電動(dòng)化文件，特斯拉年底國產(chǎn)化必成爆款。新雙積分政策&刺激消費(fèi)政策或?qū)⒅鸩铰涞�。補(bǔ)貼逐步退出，產(chǎn)業(yè)向市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)邊際改善。海外主機(jī)廠量產(chǎn)周期開始，產(chǎn)業(yè)趨勢(shì)篤定。
　　3、國內(nèi)光伏裝機(jī)旺季開啟，下半年有望完成25GW以上并網(wǎng)量，主要集中于四季度，同時(shí)歐美裝機(jī)旺季來臨，9月份起全球裝機(jī)快速提升。目前產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)價(jià)格趨穩(wěn)，不排除四季度出現(xiàn)小幅漲價(jià)的可能。單晶硅片行業(yè)格局最優(yōu)，供給偏緊持續(xù)至明年；硅料致密料需求持續(xù)提升，落后產(chǎn)能退出；電池片與組件價(jià)格有望企穩(wěn)回升。
　　推薦主線：1)被忽視的小細(xì)分領(lǐng)域龍頭：【石大勝華】DMC需求強(qiáng)周期，龍頭最大受益；【星云股份】檢測(cè)、分容化成多業(yè)務(wù)厚積薄發(fā)迎拐點(diǎn)，攜CATL共同開拓儲(chǔ)能領(lǐng)域；【天際股份】新泰6F產(chǎn)能釋放，市場(chǎng)低估仍需正視。2)市場(chǎng)普遍認(rèn)可的龍頭標(biāo)的-海外供應(yīng)鏈(空間+業(yè)績)：【恩捷股份】(19年產(chǎn)業(yè)鏈最佳賽道，外單+孚能放量盈利更優(yōu))；【新宙邦】(海外供應(yīng)鏈最受益標(biāo)的，多業(yè)務(wù)協(xié)同發(fā)展)；【寧德時(shí)代】(綁下游定格局，入海外拓空間)；【璞泰來】(負(fù)極格局向好，多維度布局產(chǎn)業(yè))。3)建議關(guān)注政策邊際改善的【客車&LFP】及【充電】環(huán)節(jié)。
　　風(fēng)險(xiǎn)提示：新能車銷量不及預(yù)期。
 

(關(guān)鍵字：重要政策出臺(tái)長期利好新能源汽車行業(yè) 三主線篩選優(yōu)質(zhì)個(gè)股)